Карминский А.М.

Методы и модели стресс-тестирования рыночных рисков портфеля финансовых инструментов

В условиях нестабильности финансовых рынков и макроэкономической ситуации увеличивается необходимость совершенствования инструментов банковского риск-менеджмента. Новые экономические реалии обуславливают потребность в поиске более совершенных подходов оценки степени уязвимости банковского бизнеса к исключительным, но возможным событиям. К числу таких инструментов оценки относится стресс-тестирование. В данной статье рассмотрены и сопоставлены методики стресс-тестирования рыночного риска модельного портфеля различных финансовых инструментов.

Методы оценки стоимости коммерческого банка в условиях глобализации

В данной работе приведён обзор теоретических основ управления коммерческим банком, нацеленного на создание акционерной стоимости, и обзор основных методов оценки стоимости банков в условиях глобализации. Описаны основные методы оценки стоимости банков в интересах управления. Выделены пять основных факторов, влияющих на выбор и построение моделей оценки стоимости коммерческих банков: финансирование, ликвидность, риски, внешние факторы и запас капитала. В работе показано, что модели оценки стоимости могут быть классифицированы в зависимости от лежащих в их основе денежных потоков.

Роль рейтингов в развитии бизнес-процессов российских банков

В статье рассматриваются роль и значение рейтингов в развитии банковского сектора, дано определение и проведен анализ рейтингового бизнеса, его продуктов и заинтересованных конечных потребителей. Акцент делается на рейтинговой деятельности в России, истории становления российского рынка рейтинговых услуг и специфике национальных факторов, определяющих существующую структуру бизнеса. Рассматриваются особенности деятельности и ниши, занимаемые российскими рейтинговыми агентствами, проведено сравнение динамики и распределения долей рейтингового рынка между основными его участниками в России, исследована динамика изменения концентрации кредитных рейтингов в российском банковском секторе.